Big shops are also opening, and this transformation of the economy is forcing small family businesses and shops to close.

transformation 是由动词 transform（转变）加上名词后缀 -ation 构成的名词。transform 本身由前缀 trans-（表示“跨越、转变”）和 form（形式）组成，字面意思是“改变形式”。transformation 指“彻底的改变、转型”，在这里指经济结构的重大变化。