The government has increased state funding for public healthcare.

state 在这里是名词作定语，意思是"国家的、政府的"，指由政府层面提供的。 funding 是动词 fund（提供资金）的动名词形式，表示"资金、资助"。 state funding 指"政府拨款、国家资助"，强调资金来源是政府财政。